利用技术分析
管理交易

技术分析是交易管理中的有力工具，能帮助你做出明智的决定，管理利润和亏损，并使你以更严格的纪律来应对市场。通过本文，进一步了解交易管理以及如何将技术分析纳入交易管理和交易计划。

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技术分析广泛应用于股票、期货和外汇等市场的交易中，是管理交易的有力工具。它可以显示市场动能，判断价格未来走势，帮助你确定买卖资产的合适价位等。这些功能在你做决策时能为你提供理论依据和信心。

什么是交易管理？

交易管理是指从开立新交易到平仓这段时间内采取的所有行动，通常包括风险管理、策略规划和新闻追蹤。交易管理是投资过程中的一个重要部分，有助于优化收益，减少亏损。

如何在交易管理中应用技术分析

技术分析的一个核心理念是历史总会重演。它利用历史信息来预测未来价格可能的走向。在交易管理中，有许多技术分析工具可供使用，包括图表、价格形态和技术指标等，其中大多数都基于数学和统计公式，帮助投资者判断价格是否会继续朝某个特定方向发展，或者市场条件是否发生了变化。

建仓后，你可以利用技术分析洞察市场情绪，并利用支撑位和阻力位设定调仓价位。可用的技术分析工具包括图表、价格形态和技术指标等。在交易管理中,你可以将三类工具结合使用。

例如，在下面的纳斯达克 100 指数图表中，7月中旬前，价格每次触及支撑趋势线都成功反弹，且从未试探过布林带轨，二者表明了指数将持续上涨的势头。不过在这之后，价格相继突破支撑趋势线及布林带下轨，这时就应考虑抛售了。

历史业绩不等同于未来结果

如何在交易计划中应用技术分析

交易计划的制定是一个系统的工程，初次涉及可能会有些手足无措，不知如何下手。但如果掌握了技术分析，便可以通过技术分析协助制定交易计划。

市场分析

在制定交易计划之前，首先要确定目标市场当前环境是趋势市场还是区间市场，如此才能有效地制定策略。

交易入场和退场点

你可以使用技术指标来确定交易的期望价格水平。当市场价格开始接近你的目标价格时，不久后就可能有机会建仓或平仓。

头寸规模

虽然你可以在实际操作中临时决定增加或减少头寸，但最好在开仓前就做好计划，避免临场做出情绪化的决定。

交易量数据

交易活动的增加表明市场发生了变化，更多的买家和卖家开始关注下一步的情况。这对你的仓位来说可好可坏。这种时候，你应该研究一下在新闻事件、基本面甚至宏观经济周期方面发生了什么变化。

交易界面设置

所有交易者在进入市场后，因为身在其中，对行情涨跌的感受会有一种自然的偏差，而一旦交易开始，价格的变动又会加剧这种偏差。如果你发现自己的情绪开始跟着账户上不断变化的盈亏数字而波动，则可以考虑在交易界面设置不显示盈亏列，不看这个数字，如下图所示。

另外，你可以选择关注收益百分比，从而消除过早平仓获利交易的诱惑。

波动性

价格波动性指标（如 VIX 指数）可让您了解市场其他交易者预期的价格波动水平。波动性指标下跌时代表市场预期价格走势趋向平稳，大幅上涨则表示市场预期价格会剧烈波动。你可以根据这个信息调整风险管理方法和目标价格水平。

止损和止盈

止损单和止盈单在使用技术分析管理交易时特别有用。它们具有多种功能设置，可以使你的交易保持纪律，帮助你优化收益。

止损价位代表了你在交易中愿意承担的最大损失。你可以在交易期间对止损价位进行调整，也可以设置移动止损单。移动止损单将自动追踪获利交易的最新价格并设置一定点数的止损。也就是说，当一笔交易获利时，移动止损单将自动按比例抬高止损价位。

止盈单的运行方式与止损单类似，当资产价格达到预定价格时，平掉部分或全部头寸，从而锁定收益。

使用止损单和止盈单不仅能使你的交易更有条理，还能减少你用于风险管理的时间。

总结

技术分析是监控交易进展的理想方式。该方法通过对海量数据的分析和解读，使投资者能高效直观地理解市场环境。使用技术分析工具还能使你的交易计划更有条理，而这正是在交易中长期获得成功的关键因素。

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常见问题

交易管理和策略管理有什么区别？

交易管理仅涉及交易活跃期间，而策略管理可以随时进行。后者既包括调整实际头寸，也包括在交易平台之外进行的活动，如交易后的分析、测试和研究。

什么时候应该调整止损价位？

如果你发现自己的交易进入获利阶段，而且离入手价越来越远，那么将止损价位移至入手价将有助于确保获利交易不会变成亏损交易。

是否要采取这种方式取决于个人偏好，因为交易在新价位触发止损的几率更大。不过，这样做确实可以消除曾经盈利的交易变成亏损交易的风险，避免对你造成打击，使你对交易策略做出不当的调整。

什么时候是使用技术指标的最佳时机？

这取决于你的策略，但大多数机构和散户交易者在市场交易量增加时更为活跃。交易所开盘和收盘前后通常是交易的热门时段，因为这段时间的交易活跃度通常较高。你还可以关注经济日历，以确定可能增加市场交易量的新闻公告发布的时间。

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