Dlaczego obligacje znów są popularne? Jeśli potencjał uzyskiwania regularnych dochodów przy mniejszym ryzyku niż w przypadku tradycyjnych inwestycji zainteresował Cię, czytaj dalej…
Obligacje są najczęściej wymienianą klasą aktywów na świecie, a ich globalna wartość szacowana jest na około 130 bilionów dolarów. Choć w ostatnich latach obligacje gwałtownie straciły na popularności wśród inwestorów, co spowodowane było rekordowo niskimi stopami procentowymi i wysoką inflacją, teraz sytuacja się zmieniła.
Obligacje wracają w wielkim stylu i to nie bez powodu. Obligacje mogą zapewnić Ci regularny dochód przy mniejszym ryzyku niż w przypadku tradycyjnych instrumentów inwestycyjnych. Dowiedz się dlaczego wielu analityków finansowych i inwestorów ponownie podchodzi z entuzjazmem do obligacji. Przedstawiamy trzy rzeczy, których prawdopodobnie nie wiedziałeś o obligacjach!
1. Gdy stopy procentowe rosną, może to być dobry czas na inwestowanie w obligacje
Obligacje stanowią rodzaj inwestycji zapewniającej stały dochód w postaci wypłacanych regularnie odsetek (zazwyczaj co miesiąc), aż do terminu wykupu. W ciągu ostatnich kilku lat oprocentowanie płacone od obligacji kuponowych było bardzo niskie, ponieważ stopy procentowe znajdowały się na bardzo niskim poziomie.
Ta sytuacja jednak się zmienia. Banki centralne na całym świecie podnoszą stopy procentowe, aby przeciwdziałać wysokiej inflacji. I choć podwyżki stóp procentowych negatywnie wpłynęły na rynek akcji, były one dobrodziejstwem dla obligacji. Podczas gdy zwroty, które można uzyskać w banku, są nadal niskie (średnio jedynie około 1,45% w Wielkiej Brytanii), obligacje mogą zapewnić stopę zwrotu na poziomie 4% lub wyższym który zostanie utrzymany, jeśli tylko nie dokonasz ich odsprzedaży przed upływem terminu wykupu.
2. W obligacje można inwestować pośrednio – i czerpać z tego znaczne korzyści
Obligacje są uważane za posiadające niższy stopień ryzyka niż większość inwestycji. Inwestowanie w obligacyjne fundusze ETF oferuje dodatkowe korzyści w postaci dywersyfikacji, ponieważ w skład ich wchodzą różnorodne obligacje emitowane przez różne podmioty.
Ryzyko związane z obligacjami to ryzyko niewypłacalności, które występuje, gdy emitent nie dokona płatności. W tym przypadku można również zastosować znaną strategię zarządzania ryzykiem polegającą na dywersyfikacji ekspozycji za pomocą wielu instrumentów. Różnorodność obligacyjnych funduszy ETF zmniejsza wpływ potencjalnej niewypłacalności indywidualnej obligacji.
Kolejną zaletą inwestowania w obligacyjne fundusze ETF jest to, że wymagają one znacznie mniej kapitału niż indywidualne obligacje. Obligacyjne fundusze ETF charakteryzują się płynnością – można je kupować i sprzedawać w ciągu jednej sesji, podobnie jak akcje. Tak więc, zamiast zobowiązywać się do utrzymywania ich do czasu wykupu obligacji, inwestorzy mogą szybko i łatwo dostosować swoją ekspozycję na rynek obligacji w dowolnym momencie.
Vanguard Total Bond Market ETF (BND) to największy na świecie fundusz o stałym dochodzie zawierający aktywa o wartości ponad 80 mld USD. Fundusz ten inwestuje w niezmiernie zróżnicowaną gamę wysoko ocenianych obligacji amerykańskich, co czyni go doskonałym wyborem dla inwestorów poszukujących wysokiej jakości, zdywersyfikowanej ekspozycji na rozległy amerykański rynek obligacji.
77% rachunków inwestorów detalicznych inwestujących w kontrakty CFD u tego dostawcy notuje straty. Zastanów się, czy możesz sobie pozwolić na wysokie ryzyko utraty pieniędzy.
3. Podobnie jak w przypadku akcji, obligacje o wyższym ryzyku mogą oznaczać wyższe zyski
Emitentami obligacji korporacyjnych są korporacje, a nie skarb państwa. Zakup ich wiąże się więc z wyższym ryzykiem niż w przypadku obligacji rządowych, które uważane są za bardzo bezpieczny instrument inwestycyjny. Jednakże, aby zrekompensować zwiększone ryzyko, oferują one wyższe zyski.
Zwróć szczególną uwagę na ratingi obligacji korporacyjnych, które pomagają ocenić ryzyko niewypłacalności. Najwyższy rating to AAA. Obligacje o ratingu Ba1/BB+ lub niższym charakteryzują się szczególnie wysokim ryzykiem.
Obligacje korporacyjne wiążą się z mniejszym ryzykiem niż akcje, a gdy inwestujesz w gamę takich obligacji pod postacią ETF, ryzyko jest jeszcze bardziej ograniczone dzięki dywersyfikacji. iShares iBoxx High Yield Corporate Bond ETF (HYG) może być świetną opcją dla inwestorów gotowych podjąć nieco wyższe ryzyko (ale wciąż niższe niż w przypadku innych inwestycji wysokodochodowych lub pojedynczych obligacji korporacyjnych) w zamian za wyższy zysk.
77% rachunków inwestorów detalicznych inwestujących w kontrakty CFD u tego dostawcy notuje straty. Zastanów się, czy możesz sobie pozwolić na wysokie ryzyko utraty pieniędzy.
Należy pamiętać, że podobnie jak w przypadku każdej inwestycji, inwestowanie w obligacje wiąże się z ryzykiem. Jednak w porównaniu z aktywami takimi jak akcje, towary czy pary walutowe, inwestowanie w obligacje na ogół wiąże się z niższym ryzykiem. Zawsze sprawdzaj rating obligacji, aby ocenić ryzyko kredytowe emitenta. Aby uzyskać więcej informacji na temat korzyści i zagrożeń związanych z obligacyjnymi funduszami ETF, przeczytaj nasz przewodnik na temat inwestycji o stałym dochodzie znajdujący się tutaj.
77% rachunków inwestorów detalicznych inwestujących w kontrakty CFD u tego dostawcy notuje straty. Zastanów się, czy możesz sobie pozwolić na wysokie ryzyko utraty pieniędzy.