La leva finanziaria e il margine sono due concetti cruciali per comprendere il trading di CFD e i rischi ad esso associati. Scopri come funzionano la leva e il margine nel trading di CFD.
Il trading di CFD offre opportunità uniche agli investitori, ma richiede la comprensione approfondita di due concetti fondamentali: margine e leva finanziaria. Nei prossimi paragrafi della guida vedremo come funzionano questi strumenti nel contesto del trading di CFD.
Entrambi sono strumenti potenti che possono amplificare i guadagni ma, allo stesso tempo, aumentano il rischio di subire delle perdite.
“Tramite la leva finanziaria si possono acquistare o vendere attività finanziarie impiegando un capitale superiore a quello che si ha effettivamente a disposizione, beneficiando di un rendimento potenziale superiore a quello diretto.”
Agicap.com
Come funziona il margine nel trading di CFD
Il margine nel trading di CFD è fondamentale per comprendere come gestire le proprie posizioni. Prendiamo ad esempio un trade in azioni di Cisco Systems. Se si desidera aprire una posizione su questa azienda, che ha un valore di mercato di 50 $ per azione, il margine richiesto dal broker sarà una percentuale di tale valore.
Supponiamo che il tasso di margine richiesto sia del 10%. Se si vogliono acquistare 100 azioni di Cisco Systems, il valore totale della posizione sarà di 5.000 $ (100 azioni x 50 $ ciascuna). Con una percentuale del 10%, il margine iniziale necessario per aprire la posizione sarà di 500 $ (10% di 5.000 $).
Il capitale funge da garanzia contro eventuali perdite. È importante monitorare il saldo del proprio conto, poiché se il valore delle azioni dovesse diminuire significativamente, il conto potrebbe scendere sotto il livello del margine di mantenimento.
Tassi di margine per i CFD
I tassi di margine per i CFD variano in base a diversi fattori, come il tipo di asset, la volatilità del mercato e le politiche del broker.
Suggerimento: in genere, gli asset più volatili richiedono un margine più elevato.
eToro, come altri broker, stabilisce i propri tassi di margine e li aggiorna in base alle condizioni di mercato. Queste informazioni sono generalmente disponibili sulla piattaforma di trading e sono essenziali per la gestione del rischio.
Come calcolare i margini per i CFD
Calcolare i margini nel trading di CFD è un passaggio cruciale per una gestione efficace del rischio. Consideriamo nuovamente l’esempio delle azioni Cisco Systems, in cui il margine richiesto era di 500 $ a fronte di una posizione di 5000 $.
Qualora il prezzo di Cisco Systems scendesse a 45 $ per azione, la posizione ora varrebbe 4.500 $ (100 azioni x 45 $). Il calo potrebbe portare il saldo del conto sotto il margine di mantenimento, innescando una chiamata a margine.
Suggerimento: la chiamata a margine richiede l’aggiunta di fondi per mantenere la posizione o la chiusura di quest’ultima per limitare le perdite.
Cos’è la leva finanziaria nel trading di CFD
La leva finanziaria è uno strumento che permette ai trader di controllare una posizione di valore maggiore rispetto al capitale investito. Funziona aumentando l’esposizione al mercato senza richiedere un aumento proporzionale del capitale.Nella pratica, significa che anche piccoli movimenti di mercato possono avere un impatto significativo sul valore della propria posizione, sia in termini di guadagni che di perdite.
Come funziona la leva finanziaria nei CFD
Vediamo il seguente esempio:
Due investitori decidono di acquistare azioni American Express per un valore totale di 12.000 $. Il primo investitore sceglie di non utilizzare la leva e paga l’intero importo. Il secondo, un trader di CFD, opta per una leva x5, quindi il margine richiesto è solo un quinto dell’esposizione totale, ovvero 2.400 $.
La comprensione approfondita di leva e margine è vitale per orientarsi nel mondo del trading di CFD
Immaginiamo che il valore dell’azione American Express cambi di 900 $. L’investitore senza leva vedrà un aumento o una diminuzione proporzionale del rendimento della sua posizione. Tuttavia, per il trader di CFD con la leva x5, l’effetto di questa variazione sarà amplificato cinque volte.
Se il valore delle azioni aumenta di 900 $, il trader di CFD guadagna cinque volte l’importo di questo cambiamento, ossia 4.500 $, su un investimento iniziale di 2.400 $. In caso contrario, se il valore diminuisce, la perdita sarà altrettanto amplificata.
| Investitore senza leva | Trader di CFD | |
|---|---|---|
| Denaro depositato | 12.000 $ | 2.400 $ |
| Variazione di valore | 900 $ | 900 $ |
| Variazione % del valore | 7,5% | 37,5% |
Per l’investitore che non usa la leva, la variazione di 900 $ è pari al 7,5% del suo investimento. Per il trader che usa la leva x5 l’effetto della variazione di 900 $ è amplificato cinque volte, portando a un cambiamento percentuale molto più elevato (37,5%) rispetto al margine iniziale di 2.400 $.
Conclusioni
Abbiamo esplorato il mondo del trading di CFD, focalizzandoci su due concetti chiave: la leva finanziaria e il margine. Questi strumenti offrono opportunità uniche di amplificare i guadagni, ma comportano anche un maggior rischio di subire delle perdite.
La comprensione approfondita di leva e margine è vitale per orientarsi nel mondo del trading di CFD. Un uso responsabile di tali strumenti può essere un potente alleato nella propria strategia di trading.
Visita la Academy di eToro per approfondire le tue conoscenze su leva finanziaria, margine e trading di CFD.
Quiz
Domande frequenti
- Posso decidere che livello di leva finanziaria applicare alla mia posizione?
-
Sì, è possibile scegliere il grado di leva finanziaria da un’ampia gamma di opzioni disponibili in base al proprio profilo di rischio e in conformità ai limiti per l’apertura di posizioni. Tali limiti variano in base alla volatilità dell’asset sottostante.
- I margini sono uguali per tutti i titoli?
-
No, i margini variano in base al tipo di strumento finanziario, alle politiche del broker, alla regolamentazione e ad altri fattori di mercato e individuali. Gli investitori dovrebbero sempre essere consapevoli dei requisiti di margine prima di impegnarsi nel trading.
- Qual è la differenza tra gearing e leva finanziaria?
-
Leva finanziaria e gearing sono termini intercambiabili quando si parla di trading di CFD. Un’operazione in CFD con leva finanziaria o gearing amplifica il rendimento potenziale, ma anche il rischio di perdita.
Le presenti informazioni vengono fornite al solo scopo educativo e non rappresentano consigli d’investimento o suggerimenti personali. Tali informazioni non devono quindi essere interpretate come offerte o solleciti di compravendita di strumenti finanziari.
Il materiale è stato preparato senza tener conto di precisi obiettivi d’investimento o specifiche situazioni finanziarie e non soddisfa pertanto i criteri legali e legislativi previsti per la promozione di ricerche indipendenti. Non tutti gli strumenti finanziari e i servizi cui viene fatto riferimento sono offerti da eToro e qualsiasi riferimento alle prestazioni passate di uno specifico strumento, indice o prodotto d’investimento preassemblato non rappresenta né deve essere interpretato come un indicatore affidabile di possibili prestazioni future.
eToro non offre alcuna garanzia né si assume la responsabilità in merito all’accuratezza o alla completezza del contenuto esposto nella presente guida. Il lettore deve garantire di aver compreso appieno i rischi comportati dal trading prima di impegnare capitale. Si sconsiglia di mettere a rischio più denaro di quanto non se ne possa perdere.