L’analisi tecnica è una strategia, applicabile a un’ampia gamma di categorie di asset, che permette di individuare opportunità di trading,. Impara a utilizzare l’analisi tecnica per identificare le diverse asset class e per comprendere il funzionamento dei mercati.
I principi dell’analisi tecnica rappresentano una chiave di volta per analizzare e comprendere le diverse categorie di asset, tra cui azioni, indici, valute, criptovalute e materie prime. L’utilizzo degli indicatori tecnici ti permetterà di individuare i mercati che si adattano meglio alla tua strategia.
Come identificare le caratteristiche delle categorie di asset
Uno degli aspetti chiave dell’analisi tecnica è l’osservazione dei pattern nei grafici storici dei prezzi, che può rivelare come un certo asset risponde a determinate condizioni di mercato. Inoltre, l’identificazione di trend, sia rialzisti che ribassisti, è cruciale per determinare il tipo di strategia di trading più adatta a ciascuna categoria di asset.
La volatilità è una componente fondamentale dell’analisi tecnica. Comprendere la volatilità è necessario per valutare in che modo certi asset o categorie di asset si adattano alla propria tolleranza al rischio.
Un altro elemento cruciale dell’analisi tecnica è la variazione dei volumi di trading. La variazione dei volumi rappresenta la quantità di asset scambiata in un determinato periodo e offre importanti informazioni sul comportamento del mercato, come la formazione di un trend.
Suggerimento: i segnali di trading che emergono durante i periodi di maggiore volume di scambi sono generalmente considerati più forti.
In che modo l’orario o il momento della giornata influiscono sul trading?
In genere, i periodi di maggiore attività all’interno di una giornata di trading sono l’apertura e la chiusura del mercato. All’apertura delle borse, gli investitori accorrono per aprire posizioni in base alle notizie e agli eventi avvenuti durante la notte o il fine settimana.
Anche la chiusura del mercato è spesso un momento di elevata attività. Gli investitori cercano di consolidare le proprie posizioni prima della chiusura del mercato e questo può portare a fluttuazioni significative dei prezzi.
Nel seguente grafico dei prezzi di Tesla è possibile osservare come i volumi di scambio aumentino in diversi momenti della sessione di trading, solitamente in corrispondenza di importanti variazioni di prezzo.
La performance passata non è garanzia di risultati futuri.
Fonte: eToro
In che modo l’orario o il momento della giornata influiscono sulle diverse strategie?
Le strategie di trading sistematico fanno leva sui momenti di maggiore attività all’apertura e alla chiusura dei mercati. Questi periodi offrono una maggiore liquidità e un flusso di ordini più consistente, che può essere fondamentale per l’esecuzione di strategie automatizzate.
Suggerimento: Le notizie importanti possono giungere in qualsiasi momento della giornata e innescare picchi di volatilità intraday.
I day trader cercano di sfruttare le fluttuazioni dei prezzi all’interno di una singola giornata di trading. Questo comporta l’apertura delle posizioni all’apertura del mercato e la loro chiusura prima della chiusura del mercato.
D’altro canto, gli investitori con un approccio buy-and-hold tendono a preferire i periodi di calma o di bassa volatilità per entrare o uscire dalle posizioni. Ciò può essere vantaggioso per questi investitori, poiché possono ottenere prezzi più favorevoli e ridurre il rischio di essere coinvolti in piccole fluttuazioni di prezzo.
Usare l’analisi tecnica per capire come si muovono i diversi mercati
I mercati con maggiori fluttuazioni di prezzo richiedono un approccio molto diverso rispetto a quelli in cui i prezzi sono più stabili. La strategia e il risk management devono essere adattati alle condizioni di mercato specifiche. Per rendersi conto della differenza, basta confrontare i grafici dei prezzi di una criptovaluta come Dogecoin e di un titolo azionario come Unilever.
| Grafico dei prezzi a 12 mesi di Dogecoin (2022-2023) |
La performance passata non è garanzia di risultati futuri.
Fonte: eToro
In particolare, gli indicatori tecnici possono rivelare se un mercato è in fase di trend oppure di assestamento, permettendo ai trader di modulare la propria strategia di trading di conseguenza.
| Grafico dei prezzi a 12 mesi di Unilever (2022-2023) |
La performance passata non è garanzia di risultati futuri.
Fonte: eToro
Oltre a confrontare le condizioni di mercati o asset diversi tra loro, considerare come cambia un singolo mercato o asset nel corso del tempo è fondamentale per investitori e trader.
Per esempio, analizzando l’evoluzione storica di un’azienda quotata in Borsa, possiamo scoprire tendenze di crescita, stagionalità nei risultati finanziari, reazioni agli eventi di mercato, adattamenti alle dinamiche del settore e come l’azienda ha gestito le crisi economiche.
Suggerimento: alcuni trader cercano mercati con una maggiore volatilità dei prezzi perché adottano strategie con un profilo rischio-rendimento più aggressivo.
Le condizioni dei mercati possono cambiare anche su intervalli più brevi. Questo fenomeno è particolarmente evidente nel mercato forex, che è aperto 24 ore su 24, 5 giorni su 7. Ad esempio, il mercato valutario dell’eurodollaro ha storicamente registrato un aumento dei volumi quando le borse europee e statunitensi sono aperte alla stessa ora.
Nel seguente grafico dei prezzi di EURUSD è possibile vedere che le Bande di Bollinger si allargano intorno alle ore 13:00 (orario di Londra). Questi indicatori possono misurare la volatilità dei prezzi nel mercato forex, allargandosi quando i movimenti diventano più marcati.
La performance passata non è garanzia di risultati futuri.
Fonte: eToro
Usare l’analisi tecnica per capire cosa orienta i mercati
L’analisi tecnica si basa principalmente sui dati storici di mercato e sui pattern dei prezzi per fare previsioni. Tuttavia, sebbene possa offrire preziose informazioni sul sentiment del mercato e sui potenziali livelli di prezzo, l’analisi tecnica non tiene direttamente conto degli eventi reali o dei fattori fondamentali.
L’analisi fondamentale, invece, prende in considerazione una vasta gamma di eventi reali e indicatori economici, come report finanziari, eventi geopolitici, notizie aziendali e cicli macroeconomici.
Dunque, la combinazione di analisi tecnica e fondamentale consente agli investitori di sviluppare una comprensione più completa delle diverse categorie di asset.
Conclusioni
L’analisi tecnica rappresenta un potente strumento per comprendere le diverse categorie di asset e identificare opportunità nei mercati finanziari. Questa strategia consente agli investitori di valutare quale categoria di asset si adatti meglio al proprio profilo di rischio e agli obiettivi di investimento.
L’osservazione dei pattern nei grafici storici dei prezzi, la comprensione della volatilità e l’analisi dei volumi di trading sono alcune delle competenze chiave che l’analisi tecnica fornisce per prendere decisioni di investimento ben ponderate.
Suggerimento: alcune categorie di asset sono strettamente correlate con altre, come le coppie valutarie che coinvolgono l’USD e i mercati azionari statunitensi.
Tuttavia, è importante notare che l’analisi tecnica da sola non tiene conto degli eventi reali e dei fondamentali di mercato, quindi la sua combinazione con l’analisi fondamentale può offrire una visione più olistica delle dinamiche di mercato e aiutare gli investitori a sviluppare strategie di investimento più efficaci.
Visita la eToro Academy per saperne di più sull’analisi tecnica e sulle diverse categorie di asset.
Quiz
Domande frequenti
- Come si può misurare il sentiment del mercato?
-
Esistono alcuni strumenti che possono dare un’idea del sentiment del mercato. Per esempio, l’indice di volatilità VIX, talvolta definito indice “Fear and Greed”, misura la propensione al rischio degli investitori e può essere acquistato e venduto per fare hedging sui portafogli.
- Come posso rimanere informato sulle novità in arrivo?
-
Un calendario economico contiene informazioni sulle comunicazioni imminenti da parte di diverse entità, come banche centrali e aziende. È possibile personalizzare i calendari in base alle proprie preferenze, in modo da ricevere informazioni relative ai mercati sui quali si sta operando e rimanere aggiornati sugli eventi.
- Quali sono le notizie più importanti da tenere d’occhio?
-
Dipende dal mercato in cui si opera, ma alcuni annunci economici, come il rapporto sui salari non agricoli degli Stati Uniti, hanno effetti di ampia portata. Questo rapporto viene pubblicato il primo venerdì di ogni mese e illustra la situazione della disoccupazione nella più grande e importante economia del mondo.
Le presenti informazioni sono fornite al solo scopo educativo e non rappresentano consigli d’investimento o suggerimenti personali. Pertanto, non devono essere interpretate come offerte o solleciti di compravendita di strumenti finanziari.
Questo materiale è stato preparato senza tener conto di precisi obiettivi d’investimento o specifiche situazioni finanziarie e non soddisfa, pertanto, i criteri legali e legislativi previsti per la promozione di ricerche indipendenti. Tutti i riferimenti alle prestazioni passate di uno specifico strumento, indice o prodotto d’investimento preassemblato non rappresentano né devono essere interpretati come un indicatore affidabile di possibili prestazioni future.eToro non offre alcuna garanzia né si assume la responsabilità in merito all’accuratezza o alla completezza del contenuto della presente pubblicazione.
Gli investimenti in cryptoasset sono molto volatili e non sono regolati nel Regno Unito e in alcuni Paesi UE. Il consumatore non è protetto. Possono essere applicate tasse sui profitti.