Principali novità della settimana
- Il calo di Bitcoin sotto i 60.000$ innesca la più grande corsa di acquisti dal 2022.
- Rally dopo il rapporto sui posti di lavoro: Ottobre porterà alla famosa impennata di Bitcoin?
- I detentori di Bitcoin a breve termine aumentano il rischio mentre la capitalizzazione di mercato aumenta di 6 miliardi di dollari.
- I fondi speculativi sono puntati sulle criptovalute: la convinzione non è mai stata così forte.
- Il trading di opzioni per gli ETF su Bitcoin potrebbe essere la svolta che fa salire i prezzi.
- JPMorgan: Le tensioni geopolitiche e le elezioni negli USA hanno posto le basi per il successo di Bitcoin.
- L’analista Justin Bennett dichiara: “Prevediamo una flessione prima che arrivi Uptober”.
- Il nuovo documentario della HBO svela la vera identità di Satoshi Nakamoto
In che modo gli eventi globali e le reazioni dei mercati stanno plasmando il mercato dei Bitcoin
Bitcoin ha sperimentato un comportamento di mercato turbolento per tutto il mese di ottobre, trainato da una combinazione di eventi geopolitici, pressioni macroeconomiche e mutevole sentimento tra i trader. Con gli eventi globali che plasmano il panorama finanziario, il prezzo del Bitcoin ha faticato e mostrato resilienza, rendendo questo periodo complesso per gli investitori in criptovalute. Analizziamo insieme cosa sta succedendo, come sta rispondendo Bitcoin e cosa dicono gli esperti.
Bitcoin, Oro e S&P500: performance comparativa durante gli eventi geopolitici
Bitcoin ha spesso sovraperformato sia l’oro che l’S&P500 nel lungo periodo, rafforzando il potenziale di rendimenti elevati.
S&P500, Oro e Bitcoin ai grandi eventi geopolitici
Le performance passate non indicano risultati futuri
I rendimenti a 60 giorni di Bitcoin, al seguito di eventi significativi, sono stati generalmente robusti, a volte addirittura superando gli asset tradizionali. Ad esempio, Bitcoin ha messo a segno un rendimento del 131% dopo le sfide elettorali USA del 2020, contro il più modesto 12% dell’S&P 500.
Uptober o Downtober? Bitcoin affronta un percorso difficile nell’incertezza globale
Ottobre è spesso visto come un mese forte per Bitcoin, ed è chiamato colloquialmente “Uptober” per via delle tendenze storiche in cui Bitcoin ha prodotto rendimenti significativi. Tuttavia, finora il 2024 è stato un valore anomalo.
Nonostante l’ottimismo che si avvia verso ottobre, Bitcoin ha visto un calo dell’8,3% tra il 30 settembre e il 1° ottobre, spingendo il prezzo sotto i 60.000$. Il calo è dovuto all’aumento dell’incertezza geopolitica e a fattori legati al mercato USA, come una corsa elettorale serrata e un mercato del lavoro misto. Sebbene da allora ci sia stata una certa ripresa, Bitcoin è ancora il 16% al di sotto del suo massimo storico di inizio anno.
Le tensioni geopolitiche incidono sul prezzo del Bitcoin
L’escalation delle ostilità in Medio Oriente ha avuto un impatto profondo sulla performance del Bitcoin. In seguito all’attacco missilistico iraniano a Israele all’inizio di ottobre, Bitcoin è sceso notevolmente, rafforzando l’idea che le turbolenze geopolitiche tendono a spingere gli investitori verso i tradizionali beni rifugio come l’oro, piuttosto che il Bitcoin.
Nonostante la reputazione del Bitcoin come “oro digitale”, le attuali dinamiche di mercato raccontano una storia diversa. L’Oro è salito del 29% quest’anno, mentre il prezzo del Bitcoin ha oscillato molto di più: molti analisti hanno fatto notare che Bitcoin non si comporta come un tipico asset rifugio.
Fattori macroeconomici: mercato del lavoro USA e tagli dei tassi
Gli eventi macroeconomici negli USA continuano a giocare un ruolo significativo nella dinamica dei prezzi del Bitcoin. Il mercato del lavoro USA è rimasto robusto e le ultime relazioni sulle buste paga hanno superato le aspettative, suggerendo che la Federal Reserve potrebbe continuare a tagliare i tassi. Storicamente, tassi di interesse più bassi sono stati vantaggiosi per il Bitcoin, poiché gli investitori cercano asset più rischiosi per ottenere rendimenti più elevati.
Al momento, gli operatori si trovano in bilico tra incertezza a breve termine e ottimismo a lungo termine. Molti prevedono che le prossime mosse della Fed susciteranno un rinnovato interesse per Bitcoin, soprattutto se l’inflazione continuerà a stabilizzarsi e verranno introdotti ulteriori tagli dei tassi.
Resilienti o ribassisti? Cosa dicono gli analisti
Il sentiment tra i trader di Bitcoin è più contrastante del solito. C’è chi, come Benjamin Cowen, ha previsto che Bitcoin potrebbe subire ulteriori cali, fino a scendere potenzialmente a 42.000$ entro la fine dell’anno, se non verranno superate le principali resistenze. L’opinione ribassista vede Bitcoin ripetere i cicli passati, con massimi in calo e la possibilità di una correzione più profonda incombente.
Tuttavia, non tutti gli analisti sono orientati al ribasso. Justin Bennett, ad esempio, ha osservato che se Bitcoin dovesse scendere temporaneamente sotto i 60.000$, la tendenza complessiva rimarrà al rialzo finché il mercato non riuscirà a recuperare determinati livelli di supporto. Gli operatori sembrano cauti ma non eccessivamente pessimisti, dal momento che i mercati dei derivati riflettono un sentiment neutrale.
È interessante notare che, nonostante la volatilità, i derivati su Bitcoin stanno mostrando una certa resilienza. I contratti futures sono rimasti all’interno di intervalli neutri e il mercato delle opzioni ha analogamente evitato segnali ribassisti significativi. Ciò suggerisce che, per quanto gli investitori siano cauti, non sono ancora pronti a scommettere su ulteriori cali sostanziali.
Il quadro generale: Coinvolgimento degli istituzionali e degli hedge fund
Il coinvolgimento delle istituzioni nell’ambito Bitcoin continua a crescere, in particolare con l’introduzione degli ETF sul Bitcoin e la crescente familiarità tra i gestori patrimoniali tradizionali con gli asset digitali. I fondi speculativi, in particolare, hanno mostrato livelli di convinzione tra i più alti del 2024. Tuttavia, come sottolineato nel rapporto mensile del Crypto Insights Group, molti gestori sono al completo, il che solleva interrogativi sulla provenienza del capitale aggiuntivo necessario per spingere Bitcoin verso l’alto.
Con le prossime elezioni negli USA e la continua integrazione degli asset digitali nella finanza tradizionale, si prevede che l’interesse degli istituzionali per Bitcoin aumenterà, determinando potenzialmente la prossima grande ondata di aumenti dei prezzi.
Un mercato in evoluzione, ma l’ottimismo rimane
La reazione di Bitcoin agli eventi sia macroeconomici che geopolitici dimostra il ruolo complesso della criptovaluta sui mercati finanziari di oggi. Se Bitcoin rimane volatile e il suo status di bene rifugio è ancora in discussione, c’è ottimismo a lungo termine, soprattutto con il crescente coinvolgimento delle istituzioni e la continua evoluzione dei quadri normativi.
Per il momento, gli operatori dovrebbero rimanere cauti ma ottimisti, dal momento che sia le tendenze storiche che le attuali dinamiche di mercato indicano che Bitcoin potrebbe avere ancora spazio per un’impennata prima della fine dell’anno.