Découvrez dans cet article les principes de base pour construire et gérer un portefeuille de crypto-actifs performant. Étudiez certaines des stratégies de gestion les plus populaires et fructueuses et apprenez à lire efficacement les graphiques pour prendre de meilleures décisions d’investissement.
Une gestion optimale de portefeuille crypto implique de prendre en considération vos objectifs financiers, votre horizon de détention et votre tolérance au risque. Elle consiste à élaborer et appliquer une stratégie de trading et de gestion du risque, à l’aide d’un portefeuille équilibré et diversifié, en accord avec votre profil.
Qu’est-ce qu’un portefeuille crypto ?
En trading, on parle de portefeuille global pour désigner l’éventail des actifs que possède un investisseur, souvent parmi plusieurs classes d’actifs différentes. Un portefeuille crypto est plus spécifique, il comprend l’ensemble des crypto-actifs détenus par un investisseur.
Vos investissements en cryptos peuvent provenir de divers exchanges, être conservés sur différentes plateformes d’échange et trading, ou être rassemblés sur un ou plusieurs crypto wallets. Diversifier les plateformes d’échange pour vos crypto-actifs peut contribuer à réduire les risques liés à la sécurité et optimiser la gestion de votre portefeuille.
Comment fonctionne la gestion d’un portefeuille crypto ?
La gestion de votre portefeuille crypto repose sur une sélection stratégique d’éléments pour parvenir à optimiser vos rendements et à gérer les risques au sein du marché crypto, très dynamique et extrêmement volatil.
Une gestion réussie peut être réalisée à travers plusieurs approches efficaces, à choisir et adapter à partir de votre profil. Le style de management de votre portefeuille crypto dépend notamment de votre stratégie globale d’investissement, et diffère selon la nature de votre approche, à court ou à long terme.
Quel que soit votre style, il est important de ne jamais prendre de décisions émotionnelles en investissement. Au contraire, il est recommandé de planifier et de respecter scrupuleusement votre stratégie ainsi que votre gestion, élaborées au préalable selon vos capacités et ambitions.
Portefeuilles crypto à succès
Une planification claire et détaillée est l’une des clés essentielles pour éviter l’investissement motivé uniquement par la peur ou la cupidité, qui peut vous être préjudiciable. La première étape consiste à préparer votre stratégie d’investissement spécifique aux cryptos, un marché bien particulier.
En fonction du type d’investisseur que vous représentez, considérez une stratégie de sortie adaptée et un plan précis de vos objectifs et limites en termes de profits et pertes.
Conseil : Les ordres de Take-Profit et de Stop-Loss vous aident à clôturer automatiquement vos positions sur certains seuils de gains ou de pertes, pour respecter au mieux vos objectifs.
La gestion du risque
Il est important d’évaluer le potentiel de chaque investissement, notamment en prenant en compte le ratio risque-rendement que vous attendez sur votre position. Essayez d’apporter diversité et équilibre à votre portefeuille pour pouvoir minimiser l’impact de la volatilité, particulièrement sur les positions les plus risquées.
La diversification
L’un des principes essentiels pour parvenir à la gestion du risque en investissement est la diversification. Il s’agit de répartir votre capital sur différents types d’investissement, au sein d’une même classe d’actifs ou sur différentes catégories, pour créer une stabilité entre sécurité et risque, pertes et gains.
Sachant que les cryptos sont des actifs hautement volatils, il peut être judicieux d’intégrer à votre portefeuille des positions considérées comme plus stables et moins risquées, dont les ETF, certains types d’actions, ou encore les obligations.
Conseil : Les ETF sont des solutions intéressantes pour investir dans différents secteurs et diversifier ainsi un portefeuille, même si les investisseurs ne les connaissent pas en détail.
Les investisseurs peuvent diversifier leur portefeuille en sélectionnant différentes tailles de capitalisations boursières. De façon générale, les plus importantes capitalisations crypto (large caps) sont moins volatiles.
Par ailleurs, ils peuvent répartir leur capital sur des jetons et des crypto-monnaies variés, notamment en misant sur différentes blockchains. Il ne faut pas hésiter à rééquilibrer régulièrement un portefeuille crypto et global, afin de conserver leur efficacité et une dynamique performante.
L’allocation de votre capital
L’allocation de votre capital consiste à déterminer quel montant et portion de votre budget vous souhaitez impliquer dans chaque type d’actif. Vous devez définir le nombre d‘actifs dans lesquels vous voulez investir et la taille de chaque position en fonction du risque et du rendement potentiel.
Conseil : Plus le nombre de positions et d’actifs est important au sein de votre portefeuille, plus votre investissement en temps et une gestion active seront nécessaires.
Sur le marché crypto, il est préférable, en particulier pour les débutants, de réserver une plus grande part de votre capital aux large caps comme Bitcoin ou Ethereum. Si les bénéfices peuvent être moins importants que sur d’autres projets plus audacieux, ces investissements sont aussi moins risqués et plus stables.
Admettons que vous disposiez d’un capital de 10 000 $. Vous pouvez décider d’allouer 2000 $ aux cryptos. Il est possible de répartir cette somme ainsi, sur 6 crypto-actifs :
- 750 $ sur une première crypto large cap (à forte capitalisation)
- 500 $ sur une seconde crypto large cap
- 250 $ sur une première crypto medium cap (à moyenne capitalisation)
- 200 $ sur une seconde crypto medium cap
- 150 $ sur une première small cap (petite capitalisation)
- 150 $ sur une seconde small cap
Le timing est aussi très important dans la réussite de vos investissements. Vous pouvez par exemple appliquer la stratégie de dollar cost-averaging (DCA). Elle consiste à attribuer des portions de capital sur un investissement, à intervalles réguliers, au fur et à mesure, afin de se protéger contre la volatilité.
Conseil : Il est conseillé de ne jamais investir plus de 10 % de votre capital sur une même position et de privilégier la diversification pour diluer le risque et protéger votre portefeuille.
Cette stratégie convient spécialement aux investissements à long terme, et implique différents prix d’achat et retours pour un même actif, en fonction des mouvements sur le marché.
La surveillance des marchés
Comprendre et surveiller le marché sont des notions indispensables au trading et à l’investissement, pour faire les meilleurs choix. Restez à l’affût des divers facteurs d’influence sur les actifs que vous négociez :
- Les nouvelles et événements d’actualité (politique, économique, géopolitique, social)
- Le sentiment de marché
- Tout facteur spécifique pouvant créer un mouvement drastique des prix
- Les changements en termes de réglementations et politiques gouvernementales/territoriales
- Les éléments pouvant influencer l’analyse fondamentale sur un actif et sa valeur intrinsèque (par exemple les résultats financiers d’entreprises cotées en bourse)
La surveillance de vos performances
Gardez un œil sur vos performances et surveillez vos pertes et profits régulièrement, notamment si vous avez certains objectifs à court ou moyen terme, ou si des changements significatifs mettent en péril l’une de vos positions.
Conseil : Avant de vous lancer directement dans l’investissement avec votre capital, vous pouvez vous exercer et plonger dans l’univers du trading sans prendre de risques, grâce au compte démo eToro.
Pour rester à l’affût des fluctuations sur un marché, n’hésitez pas à mettre en place un plan de trading et à sélectionner des indicateurs techniques appropriés. Ils vous aideront à identifier des patterns (schémas récurrents) pour anticiper l’évolution des cours et tendances, et avoir une vision globale des performances.
Ces indicateurs sont également précieux pour ajuster vos positions en fonction des données historiques relevées et des performances actuelles, et vous aident plus largement à appréhender la volatilité et à conserver un portefeuille équilibré.
Comprendre les graphiques de cours crypto-monnaies
L’analyse technique est l’étude des graphiques et des données historiques relatives aux prix et aux échanges d’un actif. Les différentes composantes de l’analyse technique sont les clés pour décrypter les graphiques, indispensables pour comprendre et anticiper la direction d’un cours et prendre des décisions éclairées.
Vous pouvez ainsi repérer de futures tendances, relever les meilleures opportunités d’investissement, et limiter les décisions émotionnelles pour une gestion efficace de vos positions et de votre portefeuille. Parmi les éléments importants en analyse technique, vous pouvez étudier :
- Les graphiques en chandeliers
Les graphiques en chandeliers peuvent vous permettre d’identifier et de visualiser aisément les seuils de support et de résistance ainsi que les mouvements de prix historiques. Ils offrent une image claire des événements d’une séance de trading à une autre.
La connaissance et la reconnaissance des figures typiques des graphiques en chandeliers est nécessaire, pour se repérer au sein d’une tendance ou d’un cycle, et éventuellement repérer le meilleur timing.
« Je n’essaie pas de savoir où va le marché avant un mouvement ; je laisse le marché me dire où il va. »
Mark Weinstein
- Les lignes de tendance et moyennes mobiles
Ces indicateurs populaires et simples à utiliser servent à tracer et visualiser le mouvement des prix sur une période donnée et à réduire l’impact de ces fluctuations sur votre portefeuille. Vous pouvez ainsi repérer les tendances à long terme et anticiper les points de sortie et d’entrée les plus propices.
- Le RSI (Relative Strength Index, indice de force relative)
Indicateur momentum, il permet à l’investisseur de comprendre la force et la dynamique d’une tendance à partir des hausses et baisses de prix sur une période donnée. Il sert à mesurer l’intensité d’un mouvement de prix d’un actif comparée aux performances historiques enregistrées.
Le RSI aide à identifier les situations de surachat ou de survente, et de saisir les opportunités offertes par ces conditions, ou au contraire les signaux d’alerte, pour entrer ou sortir du marché.
En résumé
Afin de gérer astucieusement votre portefeuille crypto, et plus largement votre portefeuille global, il est primordial de prendre en compte cette combinaison d’informations, non exhaustive, pour obtenir une vision globale objective et éclairée de vos investissements et performances.
Penchez-vous sur l’état du marché, étudiez l’analyse technique, procédez à une diversification équilibrée, et gérez activement vos positions pour être toujours informé, réactif et performant. Planifiez vos investissements, vos seuils et limites, puis gérez le risque pour rester en accord avec ces objectifs.
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Foire aux questions
- Quels sont les différents types d’investisseurs ?
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Les types d’investisseurs sont très variés, et peuvent être distingués de façon différente. On divise notamment les investisseurs en deux catégories principales : les investisseurs actifs ou passifs. On différencie aussi les investisseurs par leur propension au risque : agressifs, modérés ou conservateurs.
On identifie également les investisseurs selon leur type de gestion, depuis l’investisseur value à l’investisseur dans la croissance, en passant par les différents styles de trading. Sachez quels sont vos objectifs et quelles sont vos capacités pour déterminer la catégorie à laquelle vous appartenez.
- Quelles sont les différentes utilités des crypto-monnaies ?
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Les crypto-monnaies peuvent servir de nombreuses et différentes utilités, premièrement en tant que jeton lui-même mais aussi en tant qu’investissement. Une crypto-monnaie peut faire office de moyen de paiement, de placement, de jeton de gaming, de jeton utilitaire, de jeton d’équité, etc.
- Combien devrais-je investir dans les crypto-monnaies ?
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Il n’existe pas de réponse définitive à cette question, car la réponse dépend de votre profil : connaissances, capital et objectifs financiers, tolérance au risque, horizon et stratégie d’investissement. On considère que 10 % de votre capital est raisonnable dans un premier temps.
Ainsi, il peut être judicieux de commencer avec un montant plus modeste et d’augmenter votre exposition au fil du temps à mesure que vous gagnez en compréhension et en confiance.
Cette information est destinée à des fins éducatives uniquement. Elle ne peut en aucun cas être qualifiée en tant que conseil d’investissement, offre ou invitation à acheter ou vendre des instruments financiers.
Ce contenu a été rédigé sans tenir compte des objectifs d’investissement particuliers ou de la situation financière personnelle de chacun. De plus, il ne peut être considéré comme conforme aux obligations légales et réglementaires visant à promouvoir la recherche privée ou indépendante. En outre, toute référence à des rendements ou performances passées d’un instrument financier, indice ou produit d’investissement quelconque ne constitue pas et ne peut sous aucun prétexte être assimilée à une indication concernant les résultats futurs.
eToro ne garantit aucunement l’exhaustivité ou l’exactitude du contenu de ce guide et ne peut être considéré comme responsable en la matière. Il est de votre responsabilité de comprendre les risques liés au trading et à la spéculation avant d’engager votre capital. Ne risquez jamais plus que ce que vous êtes disposé à perdre.